Конверсия. Конверсионные валютные операции 31 конверсионные банковские операции для промышленных предприятий

09.05.2024

Участники валютного рынка вправе осуществлять сделки под названием конверсионные операции. Что обозначает подобное понятие? Какие виды таких транзакций существуют? В каком порядке проводятся на клиентских счетах? Разберемся в законодательных нюансах.

такие валютные операции, которые совершаются банком в интересах и с согласия клиента и заключаются в обмене (конверсии) валюты. Проще говоря, это транзакция по реализации или покупке одной валюты в обмен на другую. Подразумевают обязательное согласование подлежащего сбыту объема средств, даты проведения сделки и курса. Фактическое исполнение сделки может осуществляться немедленно или через оговоренный период времени.

Как понятно из названия, главными объектами (предметом) конверсионных сделок становится валюта различных стран или территорий, а основными участниками – Центробанк, биржи, брокеры, государство, клиент и банк-исполнитель. В целях обмена средств на клиентских счетах происходит аккумуляция денег. Выполнение сделки возможно в любой из действующих валют по заранее определенному курсу и на заданную дату.

Конверсионные операции по счетам клиентов – виды по 181-И

На уровне банковского законодательства типы таких операций регулируются Банком РФ в Инструкции № 181-И от 16.08.17 г. Последняя редакция принята 29.11.17 г. В соответствии с Приложением 1 указанного нормативного документа выделяются следующие виды конверсионных безналичных транзакций:

010 – продажа инвалюты резидентом за российскую валюту.
030 – покупка инвалюты резидентом за российскую валюту.
040 – продажа или покупка резидентом одной инвалюты за другую.
010 – покупка российской валюты нерезидентом за инвалюту.
020 – продажа российской валюты нерезидентом за инвалюту.

Дополнительно конверсионные транзакции группируются по срочности проведения:

Текущие типа спот – обычно исполнение происходит моментально. При этом используется текущий курс, актуальный на заданный момент.
Срочные форвардные – исполнение происходит на отложенную дату. Курс – форвардный.

Обратите внимание! Как правило, конверсионные сделки выполняются моментально, то есть с поставкой валюты не позднее 2-го рабочего дня банка-исполнителя. Такие операции называются спот. Но в некоторых случаях сделка может быть оформлена заранее, а дата валютирования отложена на неопределенный момент. Это все сделки типа форвард.

Проведение конверсионных операций по счетам клиентов

Нередко конверсионные транзакции проводятся не ради получения дохода от колебания валютного курса, а в целях исполнения условий внешнеторгового договора. При этом компания может иметь в банке открытый рублевый, или наоборот, валютный счет. А чтобы перечислить нужный вид средств по контракту, проводится конверсия средств с последующей оплатой.

Точный порядок проведения обмена может различаться в зависимости от правил, принятых у банка-исполнителя операции. В действующем законодательстве четкого регламента для конверсионных сделок не существует. Для получения возможности исполнения конверсионных транзакций клиент должен написать заявление. Взимание комиссии происходит по тарифам РКО банковского учреждения. Все основные условия обмена – дату валютирования, курс, гарантийное обеспечение по сделке форвардного типа и другие также лучше уточнять заранее, чтобы не получить неприятный сюрприз впоследствии.

Если вы нашли ошибку, пожалуйста, выделите фрагмент текста и нажмите Ctrl+Enter .

Конверсионные валютные операции (exchange transactions) – сделки по покупке и продаже иностранной валюты (в том числе валюты с ограниченной обратимостью) в наличной и безналичной формах за национальную валюту.

Конверсионные валютные операции – это предоставление клиентам банков возможности конвертировать их активы, выраженные в одной из валют, в в другой валюте. Такая валютная сделка осуществляется на условиях немедленной поставки () или поставки валюты через определенный срок (). В условиях изменения , особенно в условиях их свободного плавания, участники валютного рынка стремятся свои операции с помощью .

Конверсионные валютные операции — обмен (купля-продажа) валют; осуществляется банками, другими кредитно-финансовыми учреждениями, торговыми и промышленными компаниями, частными лицами по курсам валютного рынка.

Банки осуществляют конверсионные валютные операции при расчетах своих клиентов с зарубежными партнерами, а также в процессе межбанковских операций. Приобретение иностранной валюты осуществляется на .

В юридическом смысле конверсионные операции являются сделками купли-продажи валют. В отношении конверсионных операций в английском языке принят устойчивый термин Foreign Exchange Operations (кратко или FX).

По срокам конверсионные операции делятся на две группы:

Операции типа спот, или текущие конверсионные операции;
Форвардные, или срочные конверсионные операции.

В мировой практике принято, что текущие конверсионные операции по основным мировым валютным парам осуществляются на условиях спот, то есть с датой валютирования на 2-й рабочий день после дня заключения сделки. Международный рынок текущих конверсионных операций называется спот-рынком (spot-market). Условия расчетов спот достаточно удобны для контрагентов сделки: в течение текущего и следующего дня после ее заключения удобно обработать необходимую документацию, оформить платежные поручения для осуществления переводов. В Украине, а также в ряде развивающихся стран, сложилась иная практика проведения расчетов по конверсионным операциям. Текущие (или используется термин - кассовые) сделки на рынке доллар/гривна заключаются с датой валютирования «сегодня» (today), «завтра» (tomorrow) и лишь изредка на споте.

Форвардные (срочные) конверсионные операции (FX forward operations или сокращенно FWD) - это сделки по обмену валют по заранее согласованному курсу, которые заключаются сегодня, но дата валютирования (то есть выполнение контракта) отложена на определённый срок в будущем.

Форвардные операции делятся на два вида:

Сделки аутрайт (outright) - единичная конверсионная операция с датой валютирования, отличной от даты спот. На их долю приходится около 17 % срочных сделок;
Сделки (FX swap) - они составляют 83 %, то есть большую часть форвардных операций.

Уже отмечалось, что наибольшую долю в структуре операций коммерческих банков на валютном рынке занимают конверсионные операции.

Конверсионные операции (Forex Exchange Operations) - это соглашения между участниками валютного рынка по обмену денежных сумм, номинированных в валюте одной страны на валюту другой страны по согласованному курсу на определенную дату.

В зависимости от срока выполнения конверсионные операции делятся на:

Текущие (типа spot (спот))

Срочные (типа forward (форвард), swap (своп), option (опцион), futures (фьючерс)).

Расчеты по текущим конверсионным операциям spot осуществляются на 2-й рабочий день после дня заключения сделки.

Как отмечалось, согласно действующей нормативно-правовой базой, коммерческие банки в Украине могут осуществлять текущие операции с датой валютирования (проведение расчетов) tod (сегодня), torn (завтра), spot (на 2-й день).

Текущие конверсионные операции проводятся в соответствии с обменного текущего валютного курса. Например, текущий курс доллара США к украинской гривне будет обозначено так:

USD / UAH = 5,2155.

В этом выражении валюта, проставленная в числителе, является базовой (база котировки), в знаменателе - котированою (валюта котировки). Валютный курс в виде соответствующей цифровой суммы обозначает количество котированои валюты за единицу базовой валюты (то есть 5,2155 гривны за 1 доллар США). Последние две цифры в обозначении валютного курса называются "пипсов", или "процентными пунктами". 100 пунктов составляют базовое число - "фигуру". Так, изменение курса доллара к гривне с 5,2155 до 5,2162 будет означать его повышение на 7 "пипсов", а смена курса с 5,2155 до 5,2125 - падение курса доллара на 3 "фигуры".

На практике применяются два вида котировки текущего обменного валютного курса - прямое и косвенное.

Прямая котировка - это обозначение количества национальной валюты за единицу иностранной. Прямая котировка валютных курсов с использованием доллара США в качестве базовой валюты применяется в большинстве стран мира, в том числе в Украине.

Косвенное котировки - это обозначение количества иностранной валюты за единицу национальной. Косвенное котировки является обратным по прямой котировки.

Применение косвенного котировки валютных курсов в современных условиях достаточно ограничено. Так, на сегодняшний день по этому методу определяется курс доллара США к английскому фунту стерлингов, евро и т.

Коммерческие банки на практике осуществляют котировки валютных курсов с выставлением двух обозначений - курса спроса (bid) и курса предложения (offer).

Например: банк "Доброе утро" установил следующий курс доллара США к украинской гривне:

Это означает, что банк обязуется покупать базовую валюту (доллар США) по курсу bid, то есть по 5,2155 за 1 долл., А продавать - по курсу offer, то есть 5,2555 за и долл.

Разница между курсами bid и offer называется маржей (margin), или спрэдом (spread), и выступает источником получения банком прибыли от операций купли-продажи иностранной валюты. В нашем примере маржа банка составляет 3 копейки на каждый доллар США.

В современной международной практике очень распространены срочные конверсионные операции, активно проводятся участниками валютного рынка с целью:

обеспечение страхования будущих платежей или поступлений в иностранной валюте от нежелательного изменения валютного курса;

получения спекулятивных доходов от грн в изменении валютного курса в течение определенного временного интервала.

Наиболее распространенными видами срочных конверсионных операций являются:

Форвардные операции outright;

Форвардные операции swap

Валютные фьючерсы;

Валютные опционы.

Форвардные операции outright - это сделки по купле-продаже иностранной валюты в течение определенного периода или на определенную дату в будущем по валютному курсу, согласовывается на дату заключения сделки.

Чаще всего форвардные сделки заключаются на 1, 2, 3, 6, 9 и 12 месяцев. Форвардные соглашения являются обязательными для осуществления реальной покупки или продажи валюты. Основными условиями форвардного контракта является: фиксация валютного курса в момент заключения форвардной сделки; осуществления реальной передачи валюты через оговоренный промежуток времени; отсутствие каких-либо предварительных платежей; право свободного определения объемов контракта.

Для осуществления форвардной сделки рассчитывается форвардный валютный курс, который определяется на момент заключения контракта как сумма текущего курса (spot) и форвардной маржи, может выступать в виде премии или дисконта. Если форвардный курс выше текущего, то для его определения в spot-курса прилагается форвардная премия, если ниже spot-курса вычитается форвардный дисконт.

Итак, форвардный валютный курс outright отличается от текущего spot-курса на величину форвардной премии или форвардного дисконта. Поэтому важную роль для достижения целей банка (страхование, получение спекулятивных прибылей) играет правильное определение именно размера форвардной маржи (премии или дисконта). Главными показателями при этом выступают процентные ставки по финансовым ресурсами в странах с базовой валютой и валютой котировки.

Размер премии (дисконта) для форвардного курса outright на покупку можно рассчитать по формуле

n - срок, на который рассчитывается валютный форвардный

Форвардная маржа валютного курса outright на продажу валюты рассчитывается по формуле

Пример. Предприятие "Доброе утро" намерен разместить собственные валютные средства в сумме в 1 млн долл. США на депозит в банке "Добро пожаловать" сроком на 6 месяцев. Банком установлены следующие процентные ставки:

По долларовым 6-месячным депозитам - 9% годовых

По гривневым 6-месячным депозитам - 16% годовых;

По долларовым 6-месячным кредитам - 17% годовых;

По гривневым 6-месячным кредитам - 24% годовых.

Кроме того, банк установил spot - курс доллара США к гривне:

Таким образом, предприятие имеет 2 варианта депонирования средств: в виде валютного депозита и в виде гривневого депозита.

В первом случае предприятие получит доход (без валютного риска) объемом

Общая сумма к возврату соответственно составит 1045000 долл. США.

Во втором случае предприятию сначала придется о-конвертировать наличную валюту в гривны по курсу bid банка:

При вложении полученной суммы в гривневый депозит предприятие получит доход

На первый взгляд, второй вариант является более привлекательным, поскольку доход в 408 000 грн является большим, чем доход в 45 000 долл. США.

Однако для принятия окончательного решения относительно вариантов вложения денег предприятию необходимо определить, какую сумму в долларах США оно получит после конвертации основной суммы депозита и дохода, принадлежащих ему по возвращении после окончания срока действия депозита. Для этого необходимо рассчитать форвардный курс outright на продажу валюты, согласно которому банк "Добро пожаловать" согласится осуществить продажу долларов США через 6 месяцев. С этой целью прежде всего надо определить величины форвардной маржи (премии или дисконты):

В этом случае форвардная маржа выступает в виде премии (П), поскольку есть правило, согласно которому валюта с низкой процентной ставкой (доллар США) котируется на условиях forward к валюте с высокой процентной ставкой исключительно с премией.

Итак, форвардный курс outright банка на продажу валюты составит:

В результате конвертации суммы гривневого депозита и дохода по форвардным курсом банка предприятие "Доброе утро" получит

Таким образом, очевидно, что единственным приемлемым для предприятия вариантом является депонирование средств на долларовом депозите

(доход - - 45000 долл. США), поскольку второй вариант принесет предприятию убытки:

978887 долл. США 1000000 долл. США = -2 / 113 долл. США.

Форвардные операции swap - это соглашения, сочетающие покупку (продажу) валюты на условиях spot с одновременной продажей (покупкой) той же валюты на определенный период на условиях forward. Таким образом, осуществляется комбинация двух противоположных конверсионных сделок на одинаковые суммы, но с разными датами валютирования.

В зависимости от последовательности выполнения операций spot и forward различают валютные свопы-репорт и валютные свопы-депорт.

Своп-репорт - это сделка по продаже валюты на условиях spot с одновременной ее покупкой на условиях forward.

Своп-депорт это операция по покупке валюты на условиях spot с одновременным его продажей на условиях forward.

Операция, когда покупка (продажа) валюты осуществляется на основе двух соглашений по форвардным курсом outright, называется forward-forward или форвардный своп.

При заключении сделки swap дата исполнения более близкой во времени операции называется датой валютирования, а дата исполнения более отдаленной во времени обратной операции - датой завершения снопа (maturity date).

Основные условия осуществления своповых контрактов:

Фиксация валютного курса на будущий период;

Обеспечение встречных денежных потоков.

Среди главных целей использования валютных свопов следует выделить следующие:

Обеспечение финансирования долгосрочных обязательств в иностранной валюте;

Хеджирование долгосрочного валютного риска;

Замена валюты, в которой поступают доходы, на другой;

Обеспечение конвертации инвестированного капитала в другую

Валютные фьючерсы это срочные операции по покупке и продаже стандартизированной суммы иностранной валюты по согласованному курсу. Участники фьючерсной сделки получают право и обязательства конвертировать обусловленную стандартизированную сумму определенной валюты в другую валюту в установленные сроки в будущем по курсу, определенному на момент заключения сделки.

Основные отличия валютных фьючерсов от форвардных операций:

Заключение фьючерсных сделок осуществляется только на биржевом рынке;

На контракты одной серии или типа устанавливается единая цена;

Объемы одного контракта (лота) стандартизованы;

Обязательный предварительный взнос на депозит начальной маржи фиксированного размера за каждый заключенный договор;

Фиксация видов валют, которые могут использоваться во фьючерсных сделках;

Стандартизация сроков выполнения соглашений и свободный режим закрытия позиций по сделкам;

Реализация режима свободного биржевого торга;

Применение косвенного котировки при определении цены валютного фьючерса.

Ценой валютного фьючерса выступает согласован между участниками фьючерсной сделки обменный курс, выраженный в долларах США за единицу другой валюты, которая может быть использована в соответствии со стандартным перечнем валют соответствующей биржи, осуществляющей торговлю валютными фьючерсами. Цена фьючерсного контракта зависит от текущих валютных курсов и динамики процентных ставок по соответствующим валютам и может быть рассчитана по формуле

Валютные опционы - это срочные сделки между продавцами и владельцами опционов, по которым владелец опциона получает право, но не обязательство, купить у продавца опциона или продать ему определенную сумму одной валюты в обмен на другую по обусловленному в день обмена курсом.

Владелец опциона имеет право выбора: осуществить реализацию опциона или отказаться от него в зависимости от того, в каком направлении будет меняться валютный курс. Продавец опциона, в свою очередь, обязан выполнить валютную операцию по установленному в опционе курсом.

В международной практике различают два вида опционов в зависимости от характера осуществляемой операции:

Опцион call;

Опцион put.

Опцион call дает право его владельцу на покупку одной валюты за другую, опцион put - право на продажу определенной суммы одной валюты в обмен на другую.

В зависимости от сроков выполнения различают "американские" и "европейские" опционы. "Американский" опцион может быть исполнен в любой момент в течение всего опционного периода, "европейский" - только на дату завершения опционного периода.

Цена исполнения опциона зависит от текущего валютного курса и прогнозов его динамики.

Стоимость опциона (премия) определяется продавцом и уплачивается покупателем при продаже опциона к исполнению опционного контракта, независимо от того, будет ли он вообще выполнен.

В случае завершения опциона определяется прибыль (убыток) от реализации опционного контракта в виде разницы между ценой исполнения опциона и текущим валютным курсом минус премия:

Главным правилом определения целесообразности реализации опционного контракта является сопоставление цены исполнения опциона с текущим валютным курсом на день исполнения. В этом аспекте выделяют:

1) выигрышные опционы:

Опционы put с ценой исполнения, выше текущий валютный курс;

Опцион call с ценой исполнения ниже текущий валютный курс;

2) нулевые опционы:

Опционы put и call с одинаковыми ценой исполнения и текущим валютным курсом;

3) проигрышные опционы:

Опционы put с ценой исполнения ниже текущий валютный курс;

Опционы call с ценой исполнения, выше текущий валютный курс.

В целом основные отличительные черты валютных опционов от обычных форвардных контрактов такие:

Покупатель (собственник) опциона не обязан выполнять опционный контракт;

Владелец опциона уплачивает продавцу опциона в момент приобретения опционного контракта определенную стоимость опциона (премию)

Выполнение опциона может быть осуществлено в течение всего опционного периода, определенного контрактом;

Прибылью от продажи опциона выступает его стоимость, которую продавец получает сразу после заключения опционного контракта.

Конверсионные операции - это сделки финансовых организаций, которые связаны с обменом валют, или конверсией. Часто это происходит за счет оформления операций по купле или продаже валюты в каких-либо формах (наличные или безналичные расчеты). Сделки могут проводиться моментально (срок не превышает 2 банковских дней) или спустя какой-нибудь промежуток (со времени проведения операции проходит более двух рабочих банковских дней).

Термины и определения

Конверсионные операции - это сделки участников валютного рынка. В чем их суть? Происходит обмен определенной суммы в валюте одного государства на купюры другого. В этой сделке определена дата и курс.

Главные участники рынка – валюты, свободно обращающиеся на валютном рынке. Основными выступают:

доллар США;
деньги зоны Евро;
франк Швейцарии;
фунт стерлингов (Англия);
японская иена.

Виды конверсионных операций:

Моментальные сделки.
Текущие сделки (или спот).
Форвардные операции.

Участники операций

Проведение конверсионных операций доступно таким участникам:

Коммерческая банковская структура. На их долю выпадает основной объем этих сделок. Остальные участники держат здесь счета и проводят все необходимые сделки. Конверсионные операции покрывают большую долю запросов рынка в операциях с валютой, а также предлагают свои услуги другим банкам.
Центральный банк. Он должен контролировать резервы в валюте, осуществлять валютные интервенции, которые влияют на курс обмена. Центробанк занимается контролем уровня ставок депозитов, оформленных в валюте своей страны.
Валютная биржа. Ее функции: формировать курс валют, приемлемый для рынка, а также осуществлять операции обмена для юридических лиц.
Государство. В большинстве случаев оно принимает непосредственное участие в контролировании курса обмена.
Брокерская валютная компания. Здесь встречаются участники операций по купле-продаже для оформления договоров. За конверсионные валютные операции эти посредники берут определенный процент.
Внешнеторговая компания. Для этой организации важно иметь валюту для проведения расчетов с контрагентами, поэтому с их стороны наблюдается устойчивый спрос. При этом импортеры всегда ищут, как приобрести валюту по оптимальному курсу, а экспортерам важно продать оставшуюся сумму.
Физическое лицо. С их стороны наблюдается большой спектр различных операций с валютой.

Важно учитывать время

Во время проведения сделки выделяют две даты:

Момент осуществления сделки.

Момент ее исполнения. Иначе говоря, когда деньги были физически перемещены.

Банки, обмен валюты в которых происходит чаще всего, называют датой валютирования день, когда деньги ушли со счета. В случае безналичных операций это число, когда действительно был осуществлен обмен денег на валюту. Учитываются лишь рабочие дни.

В зависимости от даты валютирования классифицируются конверсионные операции. Это мировая практика.

Моментальная поставка

Подавляющее большинство сделок проводятся с немедленной поставкой. Их особенность: дата оформления сделки совпадает с днем ее выполнения.

Валюту продавец поставляет максимум на 2-й день после подписания договора (естественно, учитываются рабочие дни банка). Эти операции могут быть нескольких разновидностей:

«Тод». Операции, проходящие сегодня (название пошло от англ. today). Дата валютирования приравнивается к дате сделки.
«Том». Завтрашние сделки (от англ. tomorrow). Дата валютирования – день, следующий после дня оформления сделки.

Спот-маркет

Текущие операции по конвертации проводятся на условиях "спот". Здесь дата валютирования равна второму дню с момента оформления сделки. Мировая практика называет это spot-market.

Условия для операций спот довольно комфортны для участников. На протяжении текущего рабочего дня (или следующего) можно не спеша собрать полный пакет документов, сформировать платежные документы для проведения операции.

Методика проведения этих сделок состоит в прохождении нескольких шагов:

Подготовительный. Здесь осуществляется исследование текущего положения рынков валют, определяются направления движения всех валют, принимающих участие в сделках обмена. Исходя из полученных результатов, формируется средний валютный курс.
Аналитический. Изучается динамика денежных курсов. После определяется позиция банка по каждому виду валют (рост или понижение). Определяется сумма операции, курс фиксируется.
Итоговый. Операция проходит по счетам и учитывается в документах.

Рынок сделок типа "Форвард"

Эти конверсионные операции – это операции с заранее известным и утвержденным курсом валют. Сделки оформляются в текущем времени (сегодня), однако дата валютирования откладывается на неопределенный период.

Цели подобных сделок – создание некой подушки безопасности от валютных курсовых скачков и получение дохода на спекуляциях.

Операции типа "Форвард" бывают:

Аутрайт – операция в одном экземпляре. Дата валютирования здесь отличается от даты спот. Если какая-либо из валют операции котируется выше операции спот, то у нее есть премия. Если наоборот, то у нее появляется скидка. Срочный курс, где учитывается скидка или премия, называют «курс аутрайт».
Сделки форвард с опционом. Это операции, где день поставки не зафиксирован. Любой участник имеет возможность определить подходящие себе условия выполнения обязательств. Другой участник получает за это право премию, размер которой зависит от длительности опциона, от курсовых разниц в момент подписания договора. Дата поставки нигде не отмечается, прописывается только период, на протяжении которого условия договора обязаны выполниться. Когда опцион находится у покупателя, он будет ждать, пока на рынке валюта станет дорогой, и тогда приобретет ее по меньшему курсу, который прописан в договоре. Продавец же, наоборот, будет выжидать, пока на рынке спот стоимость валюты снизится, тогда он сможет продать ее по курсу выше того, который указан в договоре.
Сделки своп. Это один из основных способов страхования рисков, который заключается во входе в противоположные сделки (хеджирование). Это противоположные сделки, важно понимать, что одна сделка будет спот, другая – форвардной. Своп – это объединение кассовой торговли и срочных сделок.

Риски банков

Конверсионные банковские операции не осуществляют при высоких рисках. Рассмотрим их подробнее:

Экономические. Колебания валют влияют на стоимость имущества как в лучшую, так и в худшую сторону.
Риски перевода. Связаны с разницей учета в зарубежной валюте имущества банка.

Риски сделок. Появляются, так как стоимость операции по обмену национальной валюты на валюту другой страны в будущем нельзя определить. Во время нестабильности курсов для защиты от этого риска важно выбрать оптимальную валюту договора.

Снижение рисков

Банки, обмен валюты у которых происходит регулярно, имеют шансы снизить риски при осуществлении обменных операций за счет применения:

Защитных оговорок. Условия в контракте, которые подразумевают пересмотр условий контракта во время его исполнения.
Золотых оговорок. Использование золотого обеспечения валюты.
Валютных оговорок. В договоре указывается, что сумма будет зависеть от колебаний курса валют.

Обменные операции при грамотном подходе и диверсификации рисков выгодны. Однако для их проведения нужно знание валютного рынка, особенностей работы не только банков, но и всех участников рынка.

Клиент банка вправе согласовать возможность проведения конверсионных операций для пересчета определенных сумм из одной валюты в другую. Обычно в Российской Федерации такие операции осуществляются при исполнении условий внешнеторговых контрактов. Конверсионные операции - это валютные операции по обмену валют, совершаемые на счете клиента кредитной организации по согласованному курсу на определенную дату.

Конверсионные операции по счетам клиентов

В соответствии с законодательством Российской Федерации о валютном контроле резиденты вправе аккумулировать на счетах и проводить операции в любой иностранной валюте с использованием конверсионных операций по согласованному курсу.

Инструкция Банка России от 4 июня 2012 года выделяет следующие виды конверсионных операций:

реализация резидентом иностранной валюты за рубли;
приобретение резидентом иностранной валюты за рубли;
приобретение (реализация) резидентом одной иностранной валюты за другую иностранную валюту;
приобретение нерезидентом валюты Российской Федерации за иностранную валюту;
реализация нерезидентом валюты Российской Федерации за иностранную валюту.

Различают два основных вида срочности таких операций:

спот (текущие). Исполняются по текущему (актуальному) курсу. Датой валютирования в них обычно является второй банковский день после совершения сделки;
форвардные (срочные). Осуществляются по форвардному курсу с отложенной датой валютирования.

Обычно конверсионные операции осуществляют для целей внешнеэкономической деятельности организаций и связанных с ней банковских расчетов.

На практике конверсионная операция может выглядеть следующим образом: организация имеет рублевый счет в кредитной организации, а внешнеторговый контракт предусматривает оплату денежными средствами в другой валюте (например, в евро). Зачисление на счет производится в рублях в результате предварительно проведенной конверсионной операции по переводу из евро в рубли.

Обратная ситуация: к примеру, у клиента имеется долларовый счет. На основании условий контракта следует перечислить евро. На основании поручения банк проведет конверсионную операцию по согласованному курсу и осуществит перечисление в евро.

Порядок проведения конверсионных операций по счетам клиентов

У различных кредитных организаций действуют различные (т. е. свои) правила проведения конверсионных операций. Унифицированных правил законодательство Российской Федерации в этой сфере не содержит.

Как правило, кредитные организации утверждают подобный порядок внутренним документом. Клиент, направляя банку соответствующее заявление, присоединяется к утвержденным банком условиям проведения конверсионных операций по счетам клиентов.

Конкретные условия осуществления операции (например, дата валютирования, курс валют на дату операции), как правило, отражаются в поручении клиента.

Так называемая «дата валютирования» — один из наиболее важных критериев данной операции. От даты валютирования будет зависеть срок поступления (перечисления) денежных средств в необходимой валюте.

Форвардные сделки могут предполагать внесение гарантийного обеспечения для их совершения, т.к. они несут определенные риски для банков, их осуществляющих.

За исполнение конверсионной операции банк взимает определенную соглашением с клиентом плату.